Questões de Concurso Público CVM 2024 para Inspetor CVM - Perfil 1 - Mercado de Capitais - Tarde

se uma determinada ação tem um retorno anormal (alfa) positivo, então seu índice de Sharpe supera o índice de Sharpe da carteira de mercado;

devido ao poder de diversificação, a parcela mais significativa na determinação do risco de uma carteira diversificada é dada pela variância média dos ativos que a compõem;

caso haja restrições ao crédito, investidores com diferentes níveis de aversão ao risco podem deter diferentes carteiras ótimas de tangência, mesmo quando os investidores possuem informação perfeita e expectativas homogêneas; 

a propriedade da separação em dois fundos de Tobin implica que a escolha da carteira final ótima de um investidor racional depende somente do conhecimento do ativo livre de risco e da carteira de tangência, desconsiderando o grau de aversão ao risco do investidor;

as retas de alocação de capitais (CAL) descrevem todas as combinações possíveis entre o ativo livre de risco e todos os ativos arriscados da economia. Quando o ativo arriscado é a carteira de tangência (possui índice de Sharpe máximo), a CAL coincide com a reta de mercado de títulos (SML).